Kratkoročna sredstva vključujejo tista, ki jih določen poslovni subjekt občasno obnavlja. Slednjim so potrebni za izvajanje in normalno delovanje. Za določeno časovno obdobje, običajno eno leto, gredo skozi en ali več ciklov. Zanje je v primerjavi z osnovnimi sredstvi značilna povečana obračanost.
Sestava kratkoročnih sredstev (OA)
Potrebni so za uresničevanje gospodarskih in upravljavskih ciljev gospodarskega subjekta. Vodja ali ekonomist prejme potrebne informacije iz računovodskih izkazov. Sestava obratnih sredstev (kratkoročnih sredstev) vključuje:
- Denar in denarni ustrezniki. Prvi so pripadajoča sredstva v blagajni gospodarskega subjekta in na računih na zahtevo, drugi pa so visoko likvidne finančne naložbe, ki se prvič zlahka prenesejo.
- Različne finančne naložbe. Razni vrednostni papirjiz zapadlostjo do enega leta.
- Terjatve. Dolg posameznih nasprotnih strank do pravne osebe.
- DDV na kupljene izdelke. Davek, ki je sprejet za obračunavanje, vendar bo odtegnjen, ko se pojavijo dodatni pogoji.
- Surovine in komponente za proizvodnjo, blago na zalogi.
- Drugi OA. Sem spadajo poškodovana ali manjkajoča materialna sredstva, ki niso odpisana kot stroški proizvodnje ali odgovorni.
Bistvo analize OA
Z njihovo pomočjo se določijo naslednji kazalniki dejavnosti gospodarskega subjekta:
- likvidnost;
- stabilnost;
- donosnost.
Za analizo kratkoročnih sredstev se uporabljajo dinamični kazalniki, pridobljeni iz računovodskih izkazov.
Najpomembneje je upoštevati OA v naslednjih okoliščinah:
- Izvajanje davčnih inšpekcij. Uporabljajo se lahko za utemeljitev morebitnih sezonskih izgub.
- Potreba po kreditu. Pred izdajo posojila banka preveri finančno stanje poslovnega subjekta. V tem primeru lahko OA deluje kot zavarovanje za posojilne obveznosti.
Razmerje kratkoročnih sredstev
To ime se uporablja kot okrajšava. Njegovo polno ime je količnik obračanja obratnih sredstev.
Z njeno pomočjo se določi število njihovih nakazil v gotovino in obratno. Določa se z razmerjem prihodkov, prejetih zadoločenem obdobju (običajno eno leto) do povprečnih stroškov OA za isto obdobje.
Zadnji kazalnik se izračuna kot četrtina vsote povprečnega četrtletnega stanja za leto.
Ta formula je namenjena vrednotenju učinkovitosti uporabe sredstev, s katerimi razpolaga gospodarski subjekt.
Vrednosti koeficientov
Različni gospodarski subjekti delujejo v različnih panogah. V zvezi s tem se bo zgoraj obravnavani koeficient zanje razlikoval. Najvišji kazalnik je značilen za trgovske organizacije, saj dobijo prihodke v kratkem času. Najnižji promet je značilen za podjetja kulture in znanosti.
V zvezi s tem je treba analizo tega koeficienta izvesti samo v okviru ene industrije.
Dejavniki, ki vplivajo na njegovo vrednost, so naslednji:
- značaj dejavnosti gospodarskega subjekta;
- kvalifikacija zaposlenih;
- vrsta uporabljenih surovin;
- obseg in stopnje proizvodnje, trajanje proizvodnega cikla.
Analiza vrednosti razmerja prometa OA
Dejavnost gospodarskega subjekta se prizna kot dobičkonosna, če je vrednost koeficienta večja od ena. Zato se lahko analiza kratkoročnih sredstev izvede po tem kazalniku, Spremembe razmerja prometa se preučujejo v dinamiki.
Rast tega kazalnika je lahko posledica naslednjih razlogov:
- uvajanje progresivnih tehnologij in inovacij;
- zmanjšanje stopnjeobratna sredstva;
- povečanje stopnje dela gospodarskega subjekta;
- boljša učinkovitost virov;
- rast dobička in prodaje.
Povečanje tega kazalnika je mogoče doseči, če se ustrezno delo izvaja na vseh stopnjah dejavnosti gospodarskega subjekta.
Vrednosti koeficienta se primerjajo z lanskim letom, ki določa stopnjo njegove rasti, pa tudi s povprečji industrije.
Lastni OA
Ta indikator se uporablja za finančno analizo. Lastna obratna sredstva se drugače imenujejo obratna sredstva. Prikazuje razliko med OA podjetja in njegovimi trenutnimi obveznostmi.
Tako se s pomočjo tega kazalnika ugotavlja zmožnost gospodarskega subjekta, da poplača slednje, če so njegova obratna sredstva realizirana.
Zato se bo pravna oseba štela za bolj finančno stabilno, več kot ima lastnih obratnih sredstev. Če je ta kazalnik negativen, potem to pomeni, da so za ta poslovni subjekt značilna potencialna tveganja.
Koncept finančne OA
Ti vključujejo denar in kratkoročne finančne naložbe.
Prve prikazujejo razpoložljiva sredstva v različnih valutah, ki so na voljo v blagajni gospodarskega subjekta, na njegovih poravnalnih in tekočih računih, ki se uporabljajo za opravljanje tekoče dejavnosti pravne osebe.
Finančna kratkoročna sredstva v obliki kratkoročnih finančnih naložb so tista za obdobje največ enega leta, ki so predmet proste prodaje v katerem koli časovnem intervalu. Sem spadajo naložbe v različne vrednostne papirje, bančne depozite in druge instrumente. Visoko likvidne finančne naložbe se štejejo za denarne ustreznike. To je posledica dejstva, da jih je mogoče hitro prenesti nanje, kar bo zagotovilo izpolnjevanje obveznosti gospodarskega subjekta do posojilodajalcev.
Pri ocenjevanju finančnega OA se izračuna koeficient tekoče likvidnosti, ki prikazuje odstotek kratkoročnih sredstev pravne osebe do njenih kratkoročnih obveznosti. Najbolj sprejemljiva vrednost tega kazalnika je 200%. To pomeni, da lahko podjetje v celoti pokrije svoje kratkoročne obveznosti in ima še vedno likvidna sredstva za nadaljevanje svoje gospodarske dejavnosti.
Koncept nekratkoročnih sredstev
Vsa sredstva so razdeljena na fiksna in tekoča. Z vidika računovodstva je ta razvrstitev širša: obratna in nekratkoročna sredstva. Slednji imajo življenjsko dobo več kot eno leto. Obratna sredstva je mogoče enostavno pretvoriti v gotovino. Tako bo likvidnost gospodarskega subjekta višja, več OA ima.
V bilanci stanja organizacije so vsa sredstva razdeljena na kratkoročna in nekratkoročna. Zanajnovejše vključujejo naslednje:
- odložene terjatve za davek - del davka od dohodka pravnih oseb, ki je bil odložen in bi moral voditi v njegovo znižanje v prihodnosti, plačljiv v naslednjih davčnih obdobjih;
- finančne naložbe - različni vrednostni papirji z zapadlostjo nad eno leto;
- osnovna sredstva - delovna sredstva z dobo uporabe več kot 12 mesecev; ti vključujejo transport, prenosne naprave in objekte, stroje in opremo, zgradbe;
- donosne naložbe v materialna sredstva - tista glavna sredstva gospodarskega subjekta, ki naj bi jih lastnik dal v začasno uporabo (najem) za ustvarjanje dohodka;
- iskanje opredmetenih sredstev - to so tista, ki se uporabljajo za iskanje mineralov, raziskovanje njihovih nahajališč, njihovo vrednotenje, pa tudi stroške objektov, opreme in transporta;
- išči neopredmetena sredstva - vsa tista, ki ne spadajo v opredmeteno obliko iz zadnjega odstavka;
- rezultati razvoja in raziskav - stroški gospodarskega subjekta za raziskave in razvoj, zaradi katerih so bili doseženi pozitivni rezultati, medtem ko ne sodijo v naslednjo obravnavano skupino;
- neopredmetena sredstva - izključne pravice do predmetov intelektualne lastnine, evidentirane v računovodstvu;
- druga nekratkoročna sredstva.
Sklep
Vsa sredstva in viri, ki so jim na voljogospodarski subjekt, se delijo na nekratkoročna in obratna sredstva. Med slednje sodijo tista, ki jih je treba uporabiti v kratkem času, običajno eno leto. Ta delitev je pomembna za ekonomiste, saj več teh sredstev ima pravna oseba, večja je njena likvidnost.
